贝克·麦坚时助DYNAM在港上市

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果你喜欢追求古怪,那么这笔交易就是为你而准备的。一家经营日本特有游戏——弹珠机游戏室的公司成为了日本历史上第一家在香港完成IPO并上市的公司。DYNAM Japan Holdings有限公司(DYNAM)还是全球第一个在证券交易所上市的弹珠机游戏室运营商。

贝克·麦坚时香港团队发现,弹珠机游戏可谓风靡日本。
贝克·麦坚时香港团队发现,弹珠机游戏可谓风靡日本。

对于外行人——几乎是除了日本人以外的所有人来说,对弹珠机最好的描述就是,这是一种介于弹球机(不带弹球杆)和扑克机(除了你不能赢钱之外)之间的游戏机。比起概念而言,也许更让人觉得奇怪的是这种游戏机风靡日本的现象。

最近,DYNAM公司——日本最大的弹珠机游戏室运营商之一全球发售2亿美元股份,贝克·麦坚时律师事务所证券团队在交易中担任了全球联席协调人、联席账簿管理人及联席牵头经办人申银万国(香港)有限公司、派杰亚洲证券有限公司及中信证券融资(香港)有限公司的香港法、美国法及日本法顾问。

这一跨法域的贝克·麦坚时律师事务所团队由香港办事处证券合伙人陈世芝、史博文(Brian Spires)及东京办事处合伙人Ken Takahashi带领。

陈世芝
陈世芝

该团队主要负责准备法律文件,起草招股说明书,公司监管工作以及日常事务的管理工作。为了更好地完成工作,陈世芝和史博文律师不得不对弹珠机进行一定的深入了解。

贝克·麦坚时香港合伙人史博文告诉我们:“除了日本人之外的大多数人,包括我们自己在内,可能以前最多只是听过这种游戏,但对弹珠机行业及游戏室的运营方式可能并不了解。”

“作为起草招股说明书的主要法律顾问以及承销商的法律顾问,为了对交易涉及的法律、信息披露及其他问题做出合适的评估,以清晰易懂的方式准确无误地向公众描述弹珠机行业及商业模式,我们必须首先花一些时间去充分了解这一行业。”

史博文说,因此招股说明书中有许多详尽的信息介绍,从如何进行弹珠机游戏及游戏体验到对弹珠机行业内监管架构的讨论。

史博文 Brian Spires
史博文 Brian Spires

DYNAM股票于8月6日起开始在香港联交所上市交易。除了涉及弹珠机行业这一特殊之处外,这笔交易本身也是十分复杂的。“DYNAM是一家在日本注册的公司,使得这笔交易十分具有挑战性也令人兴奋,因为它不同于香港常见的在开曼群岛或百慕大群岛或中国大陆注册的公司。”陈世芝律师说。

“这项交易提出了许多复杂的公司及监管问题,包括调和香港与日本有关股东权利保护法律制度之间的差异,处理日本法律下有关股票发行、股权转让及预提税等复杂的法律、税务及监管事务。”

“为满足包括港交所在内的各相关方,圆满地解决这些问题,我们需要与东京的同事及其他的交易顾问进行密切的配合。总的来说,这次DYNAM的IPO交易对我们来说确实是一次独特的经历,我们很高兴能够参与这笔里程碑式的交易。”

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